J.P. Morgan Partners, LLC - Insider Trading Tracker

Introduction

Cette page fournit une analyse complète de l'historique des opérations d'initiés connues de J.P. Morgan Partners, LLC. Les initiés sont des dirigeants, des administrateurs ou des investisseurs importants dans une entreprise. Il est illégal pour les initiés d'effectuer des opérations d'initiés dans leur entreprise sur la base d'informations spécifiques et non publiques. Cela ne signifie pas qu'il est illégal pour eux d'effectuer toute transaction dans leur propre entreprise. Toutefois, ils doivent déclarer toutes les opérations à la SEC au moyen d'un formulaire 4. Malgré ces restrictions, les recherches universitaires indiquent que les initiés, en général, ont tendance à surperformer le marché dans leurs propres entreprises.

Rentabilité moyenne des opérations

Entreprises ayant déclaré des positions d'initiés

Les dépôts de la SEC indiquent que J.P. Morgan Partners, LLC a déclaré des participations ou des opérations dans les entreprises suivantes :

Comment interpréter les graphiques

Les graphiques suivants montrent la performance des titres après chaque opération non planifiée effectuée par J.P. Morgan Partners, LLC sur le marché public. Les opérations non planifiées sont des opérations qui n'ont pas été effectuées dans le cadre d'un plan de négociation 10b5-1. La performance des actions est représentée sous la forme d'une variation cumulée en pourcentage du cours de l'action. Par exemple, si une opération d'initié a été effectuée le 1er janvier 2019, le graphique montrera la variation quotidienne en pourcentage du titre jusqu'à aujourd'hui. Si le prix de l'action passait de 10 à 15 dollars pendant cette période, la variation cumulée en pourcentage du prix de l'action serait de 50 %. Une variation du cours de 10 à 20 dollars serait de 100 %, et une variation du cours de 10 à 5 dollars serait de -50 %.

Enfin, nous essayons de déterminer dans quelle mesure les opérations d'un initié sont en corrélation avec les rendements excédentaires (positifs ou négatifs) du cours de l'action, afin de déterminer si l'initié synchronise ses opérations pour tirer profit d'informations d'initié. Imaginons qu'un initié agisse de la sorte. Dans ce cas, nous nous attendrions soit (a) à des rendements positifs après les achats, soit (b) à des rendements négatifs après les ventes. Dans le cas (a), le graphique des ACHAT montrerait une série de courbes ascendantes, indiquant des rendements positifs après chaque transaction d'achat. Dans le cas (b), le graphique VENTE montre une série de courbes inclinées vers le bas, indiquant des rendements négatifs après chaque transaction de vente.

Toutefois, cela ne suffit pas pour tirer des conclusions. Si, par exemple, le cours de l'action de l'entreprise a connu une hausse non cyclique pendant de nombreuses années, nous nous attendrions à ce que tous les graphiques postérieurs à l'achat soient en pente ascendante. De même, des baisses non cycliques sur de nombreuses années se traduiraient par des graphiques post-achat en pente descendante. Aucun de ces graphiques ne suggère l'existence d'opérations d'initiés.

L'indicateur le plus fort serait une situation dans laquelle le prix de l'action serait extrêmement cyclique et où il y aurait à la fois des signaux positifs dans le graphique ACHAT et des courbes négatives dans le graphique VENTE. Cette situation suggère fortement la présence d'un initié qui planifie les opérations d'initiés de manière à en tirer un avantage financier.

Achats d'initiés ARMK / Aramark - Analyse des bénéfices à court terme

Dans cette section, nous analysons la rentabilité de chaque achat d'initié non planifié et effectué sur le marché public dans ARMK / Aramark. Cette analyse permet de comprendre si l'initié génère régulièrement des rendements anormaux et s'il vaut la peine d'être suivi. Cette analyse porte sur l'année qui suit chaque opération, tout en sachant que les résultats sont théoriques.

Le tableau suivant présente les achats les plus récents sur le marché public qui ne faisaient pas partie d'un plan de trading automatique.

Date de l'opération	Libellé	Initié	Actions déclarées	Prix déclaré	Actions ajustées	Prix ajusté	Coût de base	Jours jusqu'à Max	Prix à Max	Bénéfice Max ($)	Rendement maximal (%)
Il n'y a pas d'opérations d'initiés non planifiées connues sur le marché public pour cette combinaison d'initiés et de titres.

Prix ajusté est le prix ajusté après fractionnement. Actions ajustées est le nombre d'actions ajustées après fractionnement.

Ventes d'initiés ARMK / Aramark - Analyse des pertes à court terme

Dans cette section, nous analysons la capacité à éviter les pertes à court terme lors de chaque vente d'initié non planifiée et réalisée sur le marché public dans ARMK / Aramark. Un modèle régulier d'évitement des pertes peut suggérer que les transactions de vente futures peuvent prédire des baisses de prix. Cette analyse porte sur un an après chaque opération, tout en sachant que les résultats sont théoriques.

Le tableau suivant présente les dernières opérations sur le marché public qui ne faisaient pas partie d'un plan de trading automatique.

Date de l'opération	Libellé	Initié	Actions déclarées	Prix déclaré	Actions ajustées	Prix ajusté	Coût de base	Jours jusqu'à Min	Prix à Min	Perte maximale évitée ($)	Perte maximale évitée (%)
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	3 112 860	30,9800	3 112 860	30,9800	96 436 403	90	28.8100	-6 754 905	-7,00
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	1 755 389	30,9800	1 755 389	30,9800	54 381 951
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	420 794	30,9800	420 794	30,9800	13 036 198
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	64 657	30,9800	64 657	30,9800	2 003 074
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	211 257	30,9800	211 257	30,9800	6 544 742
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	23 625	30,9800	23 625	30,9800	731 902
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	142 473	30,9800	142 473	30,9800	4 413 814
2015-07-01	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	494 665	30,9800	494 665	30,9800	15 324 722
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	3 750 000	31,4700	3 750 000	31,4700	118 012 500
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	2 114 682	31,4700	2 114 682	31,4700	66 549 043
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	506 922	31,4700	506 922	31,4700	15 952 835
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	77 890	31,4700	77 890	31,4700	2 451 198
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	254 497	31,4700	254 497	31,4700	8 009 021
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	28 461	31,4700	28 461	31,4700	895 668
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	171 635	31,4700	171 635	31,4700	5 401 353
2015-05-27	ARMK	JP MORGAN PARTNERS BHCA LP	595 913	31,4700	595 913	31,4700	18 753 382

Prix ajusté est le prix ajusté après fractionnement. Actions ajustées est le nombre d'actions ajustées après fractionnement.

Historique des opérations d'initiés

Ce tableau présente la liste complète des opérations d'initiés effectuées par J.P. Morgan Partners, LLC, telles que divulguées à la Securities Exchange Commission (SEC).